Төлем қабілеттілік коэффициенті. Табысқа жету формуласы

2026 Автор: Howard Calhoun | calhoun@techconfronts.com. Соңғы өзгертілген: 2025-06-01 07:14:24

Кәсіпорынның төлем қабілеттілігі инвесторлармен, банктік мекемелермен, кредиторлармен ынтымақтастыққа жауап беретін негізгі сипаттама болып табылады. Өйткені, дәл осы көрсеткіш ұйымның мүмкіндігі туралы айтуға мүмкіндік береді

қарыздарыңызды өтеңіз.

Төлем қабілеттілігінің коэффициенті (формуласының бірнеше нұсқасы бар) ұйымның қызмет түріне байланысты бірнеше әдіспен есептеледі. Сонымен, бұл коэффициентті есептеу үшін өндірістік кәсіпорында бір тәсіл, ал сауда кәсіпорнында басқа тәсіл бар.

Төлем қабілеттілігі коэффициенті (өндірістік кәсіпорын формуласы)

Бұл есептеуді қолында кәсіпорынның қаржылық есептілігі (баланс) бола отырып жасауға болады. Формула өте қарапайым және баланстық міндеттемелер бойынша меншікті капиталдың міндеттемелерге қатынасы ретінде есептеледі.

Меншікті капитал, өз кезегінде, кредиторлық берешекті, қысқа мерзімді және ұзақ мерзімді несиелерді алып тастағандағы бизнеске тартылған таза меншікті қаражат болып табылады.

Коэффицентформуласы жоғарыда келтірілген кәсіпорынның төлем қабілеттілігі айналым және айналымнан тыс активтерді де ескереді. Негізгі назар айналым активтеріне аударылады, өйткені қажет болған жағдайда олардың есебінен қарызды өтеуге немесе бірдеңе үшін төлеуге болады.

Осы коэффициентті есептеу мысалы

Компанияның балансы қолымызда болғандықтан, төлем қабілеттілік коэффициентін бірден есептей аламыз. Қолданылатын формула мақалада келтірілген. Бізде келесі деректер бар:

Активте мынадай көрсеткіштер бар: кәсіпорынның кассасы - 1000 рубль, есеп айырысу шотындағы қалдық - 10 000 рубль, қоймадағы 10 000 рубль көлеміндегі тауарлар, өндірістік құрал - жабдықтар - 100 000 рубль. Шеберхананың үй-жайы - 100 000 рубль. Нәтижесінде 221 000 рубль көлеміндегі активтеріміз бар.

Баланс пассивінде: жарғылық капитал - 100 000 рубль, мерзімді міндеттемелер (бюджетпен есеп айырысу, жалақы сияқты) - 40 000 рубль, қысқа мерзімді міндеттемелер (бір жылға дейінгі несиелер) - 60 000 рубль, ұзақ- мерзімді міндеттемелер - 21 000 рубль. Баланс валютасы - 221 000 рубль.

Есептерге көшейік: баланстың пассивтерінен меншікті капитал 100 000 рубльді құрайтыны анық, қалғаны кәсіпорынның міндеттемелері. Біздің жағдайда есеп келесідей болады: 100 000 / 40 000 + 60 000 + 21 000=0,82. Бұл өз ақшамызбен міндеттемелеріміздің 82 пайызын ғана өтей алатынымызды көрсетеді.

Тәжірибеде бұл коэффициентке көзқарас әлдеқайда байыпты. Сарапшылар ең алдымен активтердің құрылымына қарайды,өйткені айналымнан тыс активтерге қарағанда айналым капиталын жүзеге асыру оңайырақ.

Төлем қабілеттілігін жоғалту коэффициенті де бар, оның формуласы бірнеше кезеңдегі төлем қабілеттілігінің динамикалық өзгерістерін пайдалана отырып есептеледі. Бұл кәсіпорындағы есепті кезеңдердегі осы көрсеткіштің үрдісі туралы айтуға мүмкіндік береді.

Нормативтік коэффициент мәндері

Төлем қабілеттілігі коэффициентімен берілген нормативтік мәндерді қысқаша қарастырайық. Формула стандартты мәнді пайызбен есептейді. Өндіріс кәсіпорны үшін норма 0,5-0,8. Төмен болса, ондай кәсіпорынға несие беру қауіпті, несиенің төленбеу қаупі бар.

Өтімділігі жоғары сауда компаниялары мен ұйымдары үшін (туристік агенттіктер, қызмет көрсететін фирмалар, құрылыс компаниялары) бизнестің сипатына байланысты бұл коэффициент 0, 1-0, 5 шегінде норма шегінде болуы мүмкін.